انتظار می‌رود که خنثی‌سازی کربن منجر به بازگشت به پایین بازار الکترود گرافیتی شود

1. توسعه صنعت فولاد باعث رشد تقاضای جهانی برای الکترودهای گرافیتی می شود

1.1 معرفی مختصر الکترود گرافیتی

الکترود گرافیتنوعی ماده رسانای گرافیت است که در برابر دمای بالا مقاوم است. نوعی ماده رسانای گرافیت مقاوم در برابر درجه حرارت بالا است که با کلسینه کردن مواد خام، خرد کردن پودر آسیاب، بچینگ، مخلوط کردن، شکل دادن، پخت، آغشته کردن، گرافیتی شدن و پردازش مکانیکی ساخته می شود که به آن الکترود گرافیت مصنوعی (الکترود گرافیت) می گویند. با این حال، گرافیت یک الکترود گرافیتی طبیعی است که از مواد خام تهیه شده است. الکترودهای گرافیتی می توانند جریان را هدایت کرده و الکتریسیته تولید کنند، بنابراین آهن قراضه یا سایر مواد خام را در کوره بلند ذوب می کنند تا فولاد و سایر محصولات فلزی تولید کنند که عمدتاً در تولید فولاد استفاده می شود. الکترود گرافیت نوعی ماده با مقاومت کم و مقاومت در برابر گرادیان حرارتی در کوره قوس الکتریکی است. ویژگی های اصلی تولید الکترود گرافیتی چرخه تولید طولانی (معمولاً سه تا پنج ماه طول می کشد)، مصرف انرژی زیاد و فرآیند تولید پیچیده است.

مواد خام در بالادست زنجیره صنعت الکترود گرافیتی عمدتاً کک نفتی و کک سوزنی هستند و مواد خام بخش بزرگی از هزینه تولید الکترود گرافیتی را تشکیل می دهند که بیش از 65٪ را تشکیل می دهد زیرا هنوز شکاف بزرگی بین آنها وجود دارد. فناوری و فناوری تولید کک سوزنی چین در مقایسه با ایالات متحده و ژاپن، تضمین کیفیت کک سوزنی داخلی دشوار است، بنابراین چین هنوز وابستگی زیادی به سوزن با کیفیت بالا دارد. واردات کک در سال 2018، کل عرضه بازار کک سوزنی در چین 418000 تن است و واردات کک سوزنی در چین به 218000 تن می رسد که بیش از 50٪ را شامل می شود. کاربرد اصلی پایین دست الکترود گرافیتی فولادسازی کوره قوس الکتریکی است.

طبقه بندی متداول الکترود گرافیتی بر اساس خواص فیزیکی و شیمیایی محصولات نهایی است. طبق این استاندارد طبقه بندی، الکترود گرافیتی را می توان به الکترود گرافیتی با توان معمولی، الکترود گرافیتی با توان بالا و الکترود گرافیتی با قدرت فوق العاده بالا تقسیم کرد. الکترودهای گرافیتی با توان متفاوت در مواد اولیه، مقاومت الکترود، مدول الاستیک، استحکام خمشی، ضریب انبساط حرارتی، چگالی جریان مجاز و زمینه‌های کاربردی متفاوت هستند.

1.2. بررسی تاریخچه توسعه الکترود گرافیتی در چین

الکترود گرافیت عمدتاً در ذوب آهن و فولاد استفاده می شود. توسعه صنعت الکترود گرافیتی چین اساساً با روند مدرن سازی صنعت آهن و فولاد چین سازگار است. الکترود گرافیتی در چین در دهه 1950 شروع شد و از زمان تولد خود سه مرحله را تجربه کرده است

انتظار می‌رود بازار الکترود گرافیتی در سال 2021 معکوس شود. در نیمه اول سال 2020، تحت تأثیر وضعیت همه‌گیری، تقاضای داخلی به شدت کاهش یافت، سفارش‌های خارجی به تعویق افتاد و تعداد زیادی از منابع کالا بر بازار داخلی تأثیر گذاشت. در فوریه 2020، قیمت الکترود گرافیتی برای مدت کوتاهی افزایش یافت، اما به زودی جنگ قیمت شدت گرفت. انتظار می رود با بهبود بازارهای داخلی و خارجی و رشد ذوب کوره های الکتریکی تحت سیاست داخلی کربن خنثی، بازار الکترود گرافیتی معکوس شود. از سال 2020، با کاهش قیمت الکترود گرافیتی و تمایل به ثبات، تقاضای داخلی برای الکترود گرافیتی برای فولادسازی EAF به طور پیوسته در حال افزایش است و حجم صادرات الکترود گرافیتی با قدرت فوق العاده بالا به تدریج در حال افزایش است، تمرکز بازار گرافیت چین. صنعت الکترود به طور پیوسته افزایش می یابد و صنعت به تدریج بالغ می شود.

2. انتظار می رود الگوی عرضه و تقاضای الکترود گرافیتی معکوس شود

2.1. نوسان قیمت جهانی الکترود گرافیتی نسبتاً زیاد است

از سال 2014 تا 2016 به دلیل تضعیف تقاضای پایین دستی، بازار جهانی الکترود گرافیتی کاهش یافت و قیمت الکترود گرافیتی پایین ماند. به عنوان ماده اولیه اصلی الکترود گرافیتی، قیمت کک سوزنی در سال 2016 به 562.2 دلار در هر تن کاهش یافت. از آنجایی که چین واردکننده خالص کک سوزنی است، تقاضای چین تأثیر زیادی بر قیمت کک سوزنی در خارج از چین دارد. با کاهش ظرفیت تولیدکنندگان الکترود گرافیتی به زیر خط هزینه تولید در سال 2016، موجودی اجتماعی به نقطه پایین رسید. در سال 2017، پایان سیاست، کوره فرکانس متوسط فولاد دی تیائو را لغو کرد و مقدار زیادی قراضه آهن به کوره کارخانه فولاد سرازیر شد که منجر به افزایش ناگهانی تقاضا برای صنعت الکترود گرافیتی در چین در نیمه دوم سال شد. 2017. افزایش تقاضا برای الکترود گرافیتی باعث شد که قیمت کک سوزنی در سال 2017 به شدت افزایش یابد و به ایالات متحده برسد. 3769.9 دلار در هر تن در سال 2019، 5.7 برابر در مقایسه با سال 2016.

در سال‌های اخیر، طرف سیاست داخلی از فولادسازی با فرآیند کوتاه EAF به جای فولاد مبدل حمایت و هدایت کرده است، که باعث افزایش تقاضا برای الکترود گرافیتی در صنعت فولاد چین شده است. از سال 2017، بازار جهانی فولاد EAF بهبود یافته و منجر به کمبود عرضه جهانی الکترود گرافیتی شده است. تقاضا برای الکترودهای گرافیتی در خارج از چین در سال 2017 به شدت افزایش یافت و قیمت به بالاترین سطح خود رسید. از آن زمان به‌دلیل سرمایه‌گذاری، تولید و خرید بیش از حد، بازار موجودی بسیار زیادی دارد و میانگین قیمت الکترود گرافیتی در سال 2019 به شدت کاهش یافته است. در سال 2019، قیمت الکترود گرافیتی uhp در 8824.0 دلار آمریکا در هر تن ثابت بود، اما بالاتر از قیمت تاریخی قبل از سال 2016 باقی ماند.

در نیمه اول سال 2020، COVID-19 منجر به کاهش بیشتر در میانگین قیمت فروش الکترودهای گرافیتی شد و قیمت کک سوزنی داخلی از 8000 یوان / تن به 4500 یوان / تن در پایان اوت یا 43.75٪ کاهش یافت. . هزینه تولید کک سوزنی در چین 5000-6000 یوان در تن است و اکثر تولید کنندگان زیر نقطه تعادل سود و زیان هستند. با بهبود اقتصادی، تولید و بازاریابی الکترودهای گرافیتی در چین از ماه اوت بهبود یافته است، نرخ شروع فولاد کوره الکتریکی در 65٪ حفظ شده است، اشتیاق کارخانه های فولاد برای خرید الکترودهای گرافیتی افزایش یافته است، و لیست درخواست ها افزایش یافته است. برای بازار صادرات به تدریج افزایش یافته است. قیمت الکترود گرافیتی نیز از سپتامبر 2020 در حال افزایش بوده است. قیمت الکترود گرافیتی به طور کلی 500-1500 یوان / تن افزایش یافته است و قیمت صادرات نیز به میزان قابل توجهی افزایش یافته است.

از سال 2021، تحت تاثیر وضعیت همه گیر در استان هبی، اکثر کارخانه های الکترود گرافیتی تعطیل شده اند و وسایل نقلیه حمل و نقل به شدت کنترل می شوند و الکترودهای گرافیتی محلی به طور معمول قابل معامله نیستند. قیمت محصولات معمولی و پرمصرف در بازار الکترود گرافیتی داخلی افزایش یافت. قیمت اصلی مشخصات uhp450mm با 30٪ محتوای کک سوزنی در بازار 15-15500 یوان / تن است و قیمت اصلی مشخصات uhp600mm 185-19500 یوان / تن است که از 500-2000 یوان / تن افزایش یافته است. افزایش قیمت مواد اولیه نیز از قیمت الکترود گرافیتی حمایت می کند. در حال حاضر قیمت کک سوزنی در سری زغال سنگ داخلی حدود 7000 یوان، سری روغنی حدود 7800 و قیمت وارداتی آن حدود 1500 دلار آمریکا است. بر اساس اطلاعات باچوان، برخی از تولیدکنندگان جریان اصلی منبع کالا را در ماه فوریه سفارش داده اند. با توجه به نگهداری متمرکز تامین کنندگان عمده مواد خام در داخل و خارج از کشور در ماه آوریل، انتظار می رود که الکترود گرافیتی 2021 همچنان در نیمه اول سال جا برای افزایش داشته باشد. با این حال، با افزایش قیمت تمام شده، انتهای تقاضای ذوب کوره های الکتریکی پایین دستی ضعیف خواهد بود و پیش بینی می شود قیمت الکترود گرافیتی در نیمه دوم سال ثابت بماند.

2.2. فضای رشد الکترود گرافیتی با کیفیت بالا و قدرت فوق العاده بالا داخلی بزرگ است

خروجی الکترودهای گرافیتی در خارج از کشور کاهش می یابد و ظرفیت تولید عمدتاً الکترودهای گرافیتی با قدرت فوق العاده بالا است. از سال 2014 تا 2019، تولید الکترود گرافیتی جهانی (به جز چین) از 800000 تن به 710000 تن کاهش یافته است، با نرخ رشد سالانه ترکیبی - 2.4٪. به دلیل تخریب نیروگاه های کم ظرفیت، اصلاح و بازسازی طولانی مدت محیطی، ظرفیت و بازده در خارج از چین همچنان رو به کاهش است و شکاف بین تولید و مصرف توسط الکترودهای گرافیتی صادر شده توسط چین پر می شود. از ساختار محصول، خروجی الکترودهای گرافیتی با قدرت فوق العاده بالا در خارج از کشور حدود 90٪ از کل خروجی تمام الکترودهای گرافیتی (به جز چین) را تشکیل می دهد. الکترود گرافیتی با کیفیت بالا و قدرت فوق العاده بالا عمدتاً در تولید فولاد ضد زنگ و فولاد مخصوص استفاده می شود. تولید کننده به شاخص های فیزیکی و شیمیایی بالایی مانند چگالی، مقاومت و میزان خاکستر این الکترودها نیاز دارد.

خروجی الکترود گرافیتی در چین همچنان در حال افزایش است و ظرفیت تولید الکترود گرافیتی با کیفیت بالا و قدرت فوق العاده بالا محدود است. تولید الکترود گرافیتی در چین از 570000 تن در سال 2014 به 500000 تن در سال 2016 کاهش یافته است. تولید چین از سال 2017 افزایش یافته است و در سال 2019 به 800000 تن رسیده است. الکترود گرافیتی قدرتی ظرفیت تولید، اما برای گرافیت با کیفیت و فوق العاده با قدرت، ظرفیت تولید داخلی بسیار محدود است. در سال 2019، خروجی الکترود گرافیتی فوق العاده با قدرت با کیفیت بالا تنها 86000 تن است که حدود 10٪ از کل خروجی را تشکیل می دهد که به طور قابل توجهی با ساختار محصولات الکترود گرافیتی خارجی متفاوت است.

از منظر تقاضا، مصرف الکترود گرافیتی در جهان (به جز چین) در سال‌های 2014 تا 2019 همواره بیشتر از میزان خروجی بوده و پس از سال 2017، سال به سال مصرف افزایش می‌یابد. در سال 2019، مصرف الکترود گرافیتی در جهان (به جز چین) 890000 تن بوده است. از سال 2014 تا 2015، مصرف الکترودهای گرافیتی در چین از 390000 تن به 360000 تن کاهش یافت و خروجی الکترودهای گرافیتی با کیفیت و فوق العاده با قدرت از 23800 تن به 20300 تن کاهش یافت. از سال 2016 تا 2017، به دلیل بهبود تدریجی ظرفیت بازار فولاد در چین، نسبت فولادسازی EAF در حال افزایش است. در همین حال، تعداد EAF های پیشرفته مورد استفاده توسط تولیدکنندگان فولاد افزایش می یابد. تقاضا برای الکترودهای گرافیتی با کیفیت بالا و با قدرت فوق العاده بالا در سال 2019 به 580000 تن افزایش یافته است که از این میزان تقاضا برای الکترودهای گرافیتی با کیفیت بالا به 66300 تن می رسد و CAGR در سال 2017-2019 به 68٪ می رسد. . انتظار می‌رود که الکترود گرافیتی (به ویژه الکترود گرافیتی با توان بالا) رزونانس تقاضای ناشی از حفاظت از محیط زیست و تولید محدود در انتهای عرضه و نفوذپذیری فولاد کوره را در انتهای تقاضا برآورده کند.

3. رشد فرآیند ذوب کوتاه باعث توسعه الکترود گرافیتی می شود

3.1. تقاضا برای کوره الکتریکی جدید برای حرکت الکترود گرافیتی

صنعت فولاد یکی از صنایع رکن توسعه و پیشرفت اجتماعی است. در سال های اخیر، تولید جهانی فولاد خام رشد ثابتی داشته است. فولاد به طور گسترده در صنعت خودرو، ساخت و ساز، بسته بندی و راه آهن استفاده می شود و مصرف جهانی فولاد نیز به طور پیوسته افزایش یافته است. در عین حال، کیفیت محصولات فولادی بهبود یافته و مقررات حفاظت از محیط زیست در حال افزایش است. برخی از تولیدکنندگان فولاد به تولید فولاد کوره قوس الکتریکی روی می آورند، در حالی که الکترود گرافیتی برای کوره قوس بسیار مهم است، بنابراین الزامات کیفیت الکترود گرافیتی را بهبود می بخشد. ذوب آهن و فولاد زمینه اصلی کاربرد الکترود گرافیتی است که حدود 80 درصد از کل مصرف الکترود گرافیتی را به خود اختصاص می دهد. در ذوب آهن و فولاد، فولادسازی کوره الکتریکی حدود 50 درصد از کل مصرف الکترود گرافیتی را به خود اختصاص می دهد و پالایش خارج از کوره بیش از 25 درصد از کل مصرف الکترود گرافیتی را تشکیل می دهد. در جهان، در سال 2015، درصد کل تولید فولاد خام جهان به ترتیب 25.2، 62.7، 39.4 و 22.9 درصد در ایالات متحده، 27 کشور اتحادیه اروپا و ژاپن بوده است، در حالی که در سال 2015، تولید فولاد خام کوره الکتریکی چین 5.9 درصد بود که بسیار کمتر از سطح جهانی بود. در بلندمدت، فناوری فرآیند کوتاه مزایای آشکاری نسبت به فرآیند طولانی دارد. انتظار می رود صنعت فولاد ویژه با EAF به عنوان تجهیزات اصلی تولید به سرعت توسعه یابد. منابع قراضه مواد خام فولاد EAF فضای توسعه بزرگی در آینده خواهد داشت. بنابراین، انتظار می رود فولادسازی EAF به سرعت توسعه یابد، بنابراین تقاضا برای الکترود گرافیتی افزایش می یابد. از نقطه نظر فنی، EAF تجهیزات اصلی فولادسازی با فرآیند کوتاه است. فناوری تولید فولاد با فرآیند کوتاه دارای مزایای آشکاری در بهره وری تولید، حفاظت از محیط زیست، هزینه سرمایه گذاری ساخت و ساز سرمایه و انعطاف پذیری فرآیند است. از پایین دست، حدود 70 درصد فولاد ویژه و 100 درصد فولاد پر آلیاژ در چین توسط کوره قوس تولید می شود. در سال 2016، تولید فولاد ویژه در چین تنها 1/5 تولید ژاپن است و محصولات فولادی ویژه سطح بالا فقط در ژاپن تولید می شود. نسبت کل تولید تنها 1/8 از ژاپن است. توسعه آینده فولاد ویژه پیشرفته در چین باعث توسعه الکترود گرافیتی برای فولاد کوره الکتریکی و کوره الکتریکی خواهد شد. بنابراین، ذخیره سازی منابع فولادی و مصرف قراضه در چین فضای توسعه بزرگی دارد و پایه منابع فولادسازی کوتاه مدت در آینده قوی است.

خروجی الکترود گرافیتی با روند تغییر خروجی فولاد کوره الکتریکی مطابقت دارد. افزایش خروجی فولاد کوره باعث افزایش تقاضای الکترود گرافیتی در آینده خواهد شد. بر اساس داده های انجمن جهانی آهن و فولاد و انجمن صنعت کربن چین، تولید فولاد کوره الکتریکی در چین در سال 2019 127.4 میلیون تن و خروجی الکترود گرافیتی 7421000 تن است. خروجی و نرخ رشد الکترود گرافیتی در چین ارتباط نزدیکی با خروجی و نرخ رشد فولاد کوره الکتریکی در چین دارد. از نظر تولید، تولید فولاد کوره الکتریکی در سال 2011 به اوج خود رسید، سپس سال به سال کاهش یافت و تولید الکترود گرافیتی در چین نیز پس از سال 2011 سال به سال کاهش یافت. در سال 2016، وزارت صنعت و اطلاعات فناوری حدود 205 کوره برقی شرکت های فولادسازی با تولید 45 میلیون تن وارد شد که 6.72 درصد از کل تولید ملی را به خود اختصاص داده است. تولید فولاد خام در سال جاری در سال 2017، 127 فولاد جدید با تولید 75 میلیون تن اضافه شد که 9.32 درصد از کل تولید فولاد خام در همان سال را به خود اختصاص داد. در سال 2018، 34 فولاد جدید با تولید 100 میلیون تن اضافه شد که 11 درصد از کل تولید فولاد خام در سال جاری را به خود اختصاص داده است. در سال 2019، کوره های الکتریکی با کمتر از 50 تن حذف شدند و کوره های برقی نوساز و در حال تولید در چین بیش از 355 عدد بود که نسبت به آن به 12.8% رسید. نسبت فولادسازی کوره های الکتریکی در چین هنوز کمتر از میانگین جهانی است، اما این شکاف به تدریج شروع به کاهش می کند. از نرخ رشد، خروجی الکترود گرافیتی روند نوسان و کاهش را نشان می دهد. در سال 2015، روند کاهش تولید فولاد کوره الکتریکی ضعیف شده و خروجی الکترود گرافیتی کاهش می یابد. نسبت تولید فولاد در آینده بزرگتر خواهد بود، که فضای تقاضای آینده الکترود گرافیتی برای کوره الکتریکی را هدایت می کند.

با توجه به سیاست تعدیل صنعت فولاد صادر شده توسط وزارت صنعت و فناوری اطلاعات، به صراحت پیشنهاد می‌شود که «ترویج فرآیند کوتاه‌مدت فولادسازی و کاربرد تجهیزات با استفاده از ضایعات فولادی به عنوان ماده خام. تا سال 2025، نسبت ضایعات فولادسازی شرکت های فولادی چین نباید کمتر از 30 درصد باشد. با توسعه برنامه پنج ساله چهاردهم در زمینه‌های مختلف، انتظار می‌رود که نسبت فرآیند کوتاه، تقاضای الکترود گرافیتی، ماده کلیدی در بالادست را بیشتر بهبود بخشد.

به جز چین، کشورهای عمده تولید کننده فولاد در جهان مانند ایالات متحده، ژاپن و کره جنوبی عمدتاً فولاد کوره الکتریکی هستند که به الکترودهای گرافیتی بیشتری نیاز دارد، در حالی که ظرفیت الکترود گرافیتی چین بیش از 50 درصد از کل تولید جهانی را تشکیل می دهد. ظرفیت، که چین را به یک صادر کننده خالص الکترودهای گرافیتی تبدیل می کند. در سال 2018، حجم صادرات الکترود گرافیتی چین به 287000 تن رسید که نسبت به سال قبل 21.11 درصد افزایش داشت و روند رشد را حفظ کرد و برای سه سال متوالی افزایش چشمگیری داشت. انتظار می رود که حجم صادرات الکترود گرافیتی در چین تا سال 2023 به 398000 تن افزایش یابد و نرخ رشد مرکب سالانه 5.5 درصد باشد. به لطف بهبود سطح فنی صنعت، محصولات الکترود گرافیتی چین به تدریج توسط مشتریان خارج از کشور شناخته شده و پذیرفته شده اند و درآمد فروش خارج از کشور شرکت های الکترود گرافیتی چینی به طور قابل توجهی افزایش یافته است. با در نظر گرفتن صنعت پیشرو الکترود گرافیتی در چین به عنوان مثال، با بهبود کلی صنعت الکترود گرافیتی، به دلیل رقابت نسبتاً قوی محصول، کربن فانگدا درآمد خارج از کشور تجارت الکترود گرافیتی را در دو سال اخیر بسیار افزایش داده است. فروش خارج از کشور از 430 میلیون یوان در دوره کم صنعت الکترود گرافیتی در سال 2016 به در سال 2018 افزایش یافت، درآمد خارج از کشور تجارت الکترود گرافیتی بیش از 30 درصد از کل درآمد شرکت را تشکیل می داد و درجه بین المللی شدن در حال افزایش بود. . با بهبود مستمر سطح فنی و رقابت محصول صنعت الکترود گرافیتی چین، الکترود گرافیتی چین توسط مشتریان خارج از کشور شناخته شده و مورد اعتماد خواهد بود. انتظار می‌رود که حجم صادرات الکترود گرافیتی بیشتر شود که به عامل کلیدی برای ترویج هضم تولید الکترود گرافیتی در چین تبدیل خواهد شد.

3.2. تأثیر سیاست حفاظت از محیط زیست بر وضعیت اپیدمی باعث می شود که عرضه الکترود گرافیتی محدود شود

انتشار کربن فرآیند طولانی فولادسازی با فرآیند کوتاه در کوره الکتریکی کاهش می یابد. بر اساس برنامه پنج ساله سیزدهم صنعت پسماند فولاد، در مقایسه با فولادسازی سنگ آهن، می توان با استفاده از یک تن فولادسازی ضایعات، انتشار 1.6 تن دی اکسید کربن و 3 تن پسماند جامد را کاهش داد. مجموعه ای از فرآیندها در صنعت آهن و فولاد درگیر هستند. هر فرآیندی دستخوش یک سری تغییرات شیمیایی و فیزیکی خواهد شد. در عین حال، در حین تولید محصولات مورد نیاز، انواع پسماندها و پسماندها تخلیه می شود. از طریق محاسبات، می‌توان دریافت که وقتی همان تولید 1 تن دال / بیلت، فرآیند طولانی حاوی فرآیند زینترینگ آلاینده‌های بیشتری را منتشر می‌کند که دومین مورد در فرآیند طولانی فرآیند گندله است، در حالی که آلاینده‌ها توسط فولادسازی کوتاه‌مدت تخلیه می‌شوند. به طور قابل توجهی کمتر از فرآیندهای طولانی با فرآیند پخت و فرآیند طولانی حاوی گلوله هستند، که نشان می دهد فولادسازی فرآیند کوتاه مدت برای محیط زیست به منظور پیروزی در نبرد دفاع از آسمان آبی، بسیاری از استان‌های چین اعلامیه اوج تولید سرسام‌آور در زمستان و بهار را صادر کرده‌اند و ترتیبات تولید سرسام‌آور را برای شرکت‌های کلیدی مرتبط با گاز مانند فولاد، غیر آهنی، کک‌سازی، صنایع شیمیایی، ساختمان‌سازی انجام داده‌اند. مواد و ریخته گری از جمله، اگر مصرف انرژی، حفاظت از محیط زیست و ایمنی شرکت‌های کربن و فروآلیاژی که الکترود گرافیتی به آنها تعلق دارد نتواند الزامات مربوطه را برآورده کند، برخی از استان‌ها به وضوح پیشنهاد کرده‌اند که محدودیت تولید یا توقف تولید با توجه به وضعیت واقعی اعمال شود.

3.3. الگوی عرضه و تقاضای الکترود گرافیتی به تدریج در حال تغییر است

ذات الریه کروناویروس جدید ناشی از کندی اقتصاد جهانی و برخی تأثیرات حمایتی در نیمه اول سال 2020، باعث شد که الکترود گرافیتی هم در بازار داخلی و هم در بازار خارجی کاهش یابد و قیمت فروش کاهش یابد و شرکت‌های الکترود گرافیتی در صنعت تولید را کاهش دهند، تولید را متوقف کنند و ضرر و زیان کرد. در کوتاه مدت و میان مدت، علاوه بر انتظار چین برای بهبود تقاضا برای الکترود گرافیتی، ظرفیت الکترود گرافیتی خارج از کشور ممکن است تحت تأثیر همه گیری محدود شود، که وضعیت الگوی عرضه فشرده گرافیت را تشدید خواهد کرد. الکترود

از سه ماهه چهارم سال 2020، موجودی الکترود گرافیتی به طور مداوم در حال کاهش بوده است و نرخ شروع کار افزایش یافته است. از سال 2019، عرضه کلی الکترود گرافیتی در چین نسبتاً بیش از حد بوده است و شرکت های الکترود گرافیتی نیز به طور موثر راه اندازی را کنترل می کنند. اگرچه رکود اقتصادی جهانی در سال 2020، تأثیر کارخانجات فولاد خارجی تحت تأثیر کووید-19 به طور کلی در حال اجرا است، اما تولید فولاد خام چین همچنان رشد ثابتی دارد. با این حال، قیمت بازار الکترود گرافیتی بیشتر تحت تأثیر عرضه بازار قرار می گیرد و قیمت همچنان در حال کاهش است و شرکت های الکترود گرافیتی متحمل ضرر زیادی شده اند. برخی از شرکت های بزرگ الکترود گرافیتی در چین موجودی را در آوریل و می 2020 به میزان قابل توجهی مصرف کرده اند. در حال حاضر، عرضه و تقاضای بازارهای فوق العاده بالا و بزرگ به نقطه تعادل عرضه و تقاضا نزدیک است. حتی اگر تقاضا بدون تغییر باقی بماند، روز عرضه و تقاضای شدیدتر به زودی فرا خواهد رسید.

رشد سریع مصرف قراضه باعث افزایش تقاضا می شود. مصرف قراضه فولاد از 88.29 میلیون تن در سال 2014 به 18781 میلیون تن در سال 2018 افزایش یافت و CAGR به 20.8 درصد رسید. با باز شدن سیاست ملی واردات قراضه فولاد و افزایش نسبت ذوب کوره های برقی، انتظار می رود که مصرف ضایعات فولادی به سرعت در حال افزایش باشد. از سوی دیگر، از آنجایی که قیمت قراضه فولاد عمدتاً تحت تأثیر تقاضای خارج از کشور است، قیمت قراضه خارج از کشور در نیمه دوم سال 2020 به دلیل تأثیر شروع واردات قراضه چین از سوی چین، به طور قابل توجهی افزایش یافته است. در حال حاضر، قیمت قراضه فولاد در سطح بالایی قرار دارد و از سال 2021 شروع به بازگشت کرده است. انتظار می‌رود کاهش تقاضای ناشی از تاثیر وضعیت همه‌گیری در خارج از کشور همچنان بر کاهش قراضه فولاد تأثیر بگذارد. انتظار می رود که قیمت ضایعات فولاد در نیمه اول سال 2021 همچنان تحت تاثیر قرار گیرد. شبکه نوسانی و نزولی خواهد بود که همچنین برای بهبود نرخ راه اندازی کوره و تقاضای الکترود گرافیتی مفید است.

کل تقاضای جهانی فولاد کوره برقی و فولاد غیرکوره ای در سال 2019 و 2020 به ترتیب 1376800 تن و 14723 میلیون تن است. پیش بینی می شود که کل تقاضای جهانی در پنج سال آینده بیشتر افزایش یابد و در سال 2025 به 2.1444 میلیون تن برسد. تقاضا برای فولاد کوره برقی اکثریت کل را تشکیل می دهد. تخمین زده می شود که تقاضا در سال 2025 به 1.8995 میلیون تن برسد.

تقاضای جهانی الکترود گرافیتی در سال 2019 و 2020 به ترتیب 1376800 تن و 14723 میلیون تن است. پیش‌بینی می‌شود که کل تقاضای جهانی در پنج سال آینده بیشتر افزایش یابد و پیش‌بینی می‌شود در سال ۲۰۲۵ به ۲.۱۴۴۴ میلیون تن برسد. در همین حال، در سال‌های ۲۰۲۱ و ۲۰۲۲، عرضه جهانی الکترود گرافیتی به ترتیب بیش از ۲۶۷ و ۱۶۰۰۰ تن بوده است. پس از سال 2023، با شکاف -17900 تن، 39000 تن و -24000 تن کمبود عرضه وجود خواهد داشت.

در سال های 2019 و 2020، تقاضای جهانی برای الکترودهای گرافیتی UHP به ترتیب 9087000 تن و 986400 تن است. پیش‌بینی می‌شود که کل تقاضای جهانی در پنج سال آینده بیشتر افزایش یابد و در سال 2025 به حدود 1.608 میلیون تن برسد. در همین حال، در سال‌های 2021 و 2022، عرضه جهانی الکترود گرافیتی به ترتیب بیش از 775 و 61500 تن بوده است. پس از سال 2023، با شکاف -08000 تن، 26300 تن و -67300 تن کمبود عرضه وجود خواهد داشت.

از نیمه دوم سال 2020 تا ژانویه 2021، قیمت جهانی الکترود گرافیتی با قدرت فوق العاده بالا از 27000 / تن به 24000 / T کاهش یافته است. تخمین زده می شود که شرکت اصلی هنوز می تواند 1922-2067 یوان / تن سود کند. با قیمت فعلی در سال 2021، تقاضای جهانی برای الکترودهای گرافیتی با قدرت فوق‌العاده افزایش می‌یابد، به‌ویژه انتظار می‌رود گرمایش صادراتی به افزایش تقاضا برای گرافیت با قدرت فوق‌العاده ادامه دهد و نرخ شروع الکترود گرافیتی همچنان به افزایش خود ادامه دهد. انتظار می رود که قیمت الکترود گرافیتی UHP در سال 2021 تا نیمه دوم سال به 26000 در تن افزایش یابد و سود آن به 3922-4067 یوان / تن افزایش یابد. با افزایش مداوم تقاضای کل برای الکترودهای گرافیتی با قدرت فوق العاده بالا در آینده، فضای سود بیشتر افزایش خواهد یافت.

از ژانویه 2021، قیمت جهانی الکترود گرافیتی توان رایج 11500-12500 یوان / تن است. با توجه به هزینه فعلی و قیمت بازار، سود الکترود گرافیتی معمولی 264-1404 یوان / تن تخمین زده می شود که هنوز در حالت ضرر است. قیمت فعلی الکترود گرافیتی با توان معمولی از 10000 یوان / تن در سه ماهه سوم سال 2020 به 12500 یوان / تن افزایش یافته است. با بهبود تدریجی اقتصاد جهانی، به ویژه تحت سیاست خنثی سازی کربن، تقاضا برای فولاد کوره به سرعت در حال افزایش است. افزایش یافته و مصرف ضایعات فولاد همچنان در حال افزایش است و تقاضا برای الکترود گرافیتی معمولی نیز به شدت افزایش خواهد یافت. پیش بینی می شود که قیمت الکترود گرافیتی با توان معمولی در سه ماهه سوم سال 2021 به بالاتر از قیمت تمام شده افزایش یابد و سود آن محقق شود. با افزایش مداوم تقاضای جهانی برای الکترودهای گرافیتی با توان عمومی در آینده، فضای سود به تدریج گسترش خواهد یافت.

4. الگوی رقابت صنعت الکترود گرافیتی در چین

بخش میانی صنعت الکترود گرافیتی، تولیدکنندگان الکترود گرافیتی هستند که شرکت‌های خصوصی به عنوان شرکت‌کنندگان در آن شرکت می‌کنند. تولید الکترود گرافیتی چین حدود 50 درصد از تولید جهانی الکترودهای گرافیتی را تشکیل می دهد. به عنوان یک شرکت پیشرو در صنعت الکترود گرافیتی چین، سهم بازار الکترود گرافیتی کربن مربع در چین بیش از 20٪ است و ظرفیت الکترود گرافیتی سومین در جهان است. از نظر کیفیت محصول، شرکت های اصلی در صنعت الکترود گرافیتی در چین دارای رقابت بین المللی قوی هستند و مشخصات فنی محصولات اساساً به سطح محصولات مشابه رقبای خارجی می رسد. لایه لایه شدن در بازار الکترود گرافیتی وجود دارد. بازار الکترود گرافیتی با قدرت فوق العاده بالا عمدتاً توسط شرکت های برتر در صنعت اشغال شده است و چهار شرکت برتر بیش از 80٪ از سهم بازار بازار الکترود گرافیتی UHP را به خود اختصاص داده اند و تمرکز صنعت نسبتاً است. آشکار

در بازار الکترود گرافیتی با قدرت فوق‌العاده، شرکت‌های بزرگ الکترود گرافیتی در بخش میانی دارای قدرت چانه‌زنی قوی با صنعت پایین‌دستی فولادسازی هستند و مشتریان پایین‌دستی را ملزم می‌کنند تا برای تحویل کالاها بدون ارائه دوره حساب، هزینه پرداخت کنند. الکترودهای گرافیتی با توان بالا و توان معمولی دارای آستانه فنی نسبتا پایین، رقابت شدید بازار و رقابت قیمتی برجسته هستند. در بازار الکترود گرافیتی پرقدرت و معمولی، در مواجهه با صنعت فولادسازی با غلظت بالا در پایین دست، شرکت های کوچک و متوسط الکترود گرافیتی قدرت چانه زنی ضعیفی نسبت به پایین دست دارند، به طوری که دوره حسابداری یا حتی را به مشتریان ارائه می دهند. کاهش قیمت ها برای رقابت در بازار علاوه بر این، به دلیل عوامل سخت‌گیرنده حفاظت از محیط زیست، ظرفیت شرکت‌های میان‌دستی بسیار محدود است و میزان استفاده از ظرفیت کلی صنعت کمتر از ۷۰٪ است. برخی از بنگاه‌ها حتی به نظر می‌رسند که به آنها دستور توقف تولید برای مدت نامحدود داده می‌شود. اگر رونق صنعت ذوب فولاد، فسفر زرد و سایر مواد اولیه صنعتی پایین دست الکترود گرافیتی کاهش یابد، تقاضا برای بازار الکترود گرافیتی محدود شود و قیمت الکترود گرافیتی افزایش قابل توجهی نداشته باشد، افزایش هزینه عملیاتی منجر خواهد شد. برای بقای شرکت های کوچک و متوسط بدون رقابت اصلی، و به تدریج از بازار خارج می شوند یا توسط شرکت های بزرگ الکترود گرافیتی یا فولاد خریداری می شوند.

پس از سال 2017، با افزایش سریع سود در فولادسازی کوره الکتریکی، تقاضا و قیمت الکترود گرافیتی برای مواد مصرفی فولادسازی کوره الکتریکی نیز به سرعت افزایش یافت. سود ناخالص صنعت الکترود گرافیتی به شدت افزایش یافته است. شرکت های این صنعت مقیاس تولید خود را گسترش داده اند. برخی از بنگاه هایی که از بازار خارج شده اند به تدریج به بهره برداری رسیده اند. از خروجی کلی الکترود گرافیتی، غلظت صنعت کاهش یافته است. با در نظر گرفتن کربن مربع پیشرو الکترود گرافیتی به عنوان مثال، سهم بازار کلی آن از حدود 30 درصد در سال 2016 به حدود 25 درصد در سال 2018 کاهش یافته است. با این حال، در مورد طبقه بندی خاص محصولات الکترود گرافیتی، رقابت در بازار صنعت متمایز شده است. به دلیل الزامات فنی بالای الکترود گرافیتی فوق‌العاده پرقدرت، سهم بازار محصولات با قدرت فوق‌العاده با آزادسازی ظرفیت تولید شرکت‌های سرگروه صنعت با قدرت فنی مربوطه، بیشتر بهبود می‌یابد و چهار شرکت برتر در این زمینه فعالیت می‌کنند. بیش از 80 درصد از سهم بازار محصولات با قدرت فوق العاده بالا. از نظر توان رایج و الکترود گرافیتی با توان بالا با نیازهای فنی کم، رقابت در بازار به تدریج به دلیل پیوستن مجدد شرکت‌های کوچک و متوسط با قدرت فنی ضعیف و گسترش تولید تشدید می‌شود.

پس از دهه‌ها توسعه، از طریق معرفی فناوری تولید الکترود گرافیتی، شرکت‌های الکترود گرافیتی در مقیاس بزرگ در چین بر فناوری اصلی تولید الکترود گرافیتی تسلط یافتند. فناوری تولید و سطح فناوری الکترود گرافیتی با رقبای خارج از کشور قابل مقایسه است و با مزایای عملکرد هزینه بالا، شرکت های الکترود گرافیتی چین به طور فزاینده ای نقش مهمی در رقابت بازار جهانی ایفا می کنند.

5. پیشنهادات سرمایه گذاری

در پایان عرضه، غلظت صنعت الکترود گرافیتی هنوز جای بهبود دارد، حفاظت از محیط زیست و محدودیت تولید نسبت فولادسازی کوره الکتریکی را افزایش می دهد و توسعه کلی صنعت الکترود گرافیتی مطلوب است. در سمت تقاضا، به منظور بهبود بهره وری و کاهش مصرف انرژی، 100-150 تن UHP EAF مسیر اصلی توسعه است و توسعه UHP EAF روند کلی است. به عنوان یکی از مواد اصلی UHP EAF، انتظار می رود تقاضا برای الکترود گرافیتی با قدرت فوق العاده در مقیاس بزرگ بیشتر افزایش یابد.

رونق صنعت الکترود گرافیتی در دو سال گذشته کاهش یافته است. عملکرد شرکت‌های پیشرو داخلی الکترود گرافیتی در سال 2020 به میزان قابل توجهی کاهش یافته است. به طور کلی صنعت در مرحله کم توقع و کم ارزش قرار دارد. با این حال، ما معتقدیم که با بهبود جنبه های اساسی صنعت و بازگشت تدریجی قیمت الکترود گرافیتی به سطح معقول، عملکرد بنگاه های پیشرو در این صنعت به طور کامل از بازگشت ته گرافیت بهره مند خواهند شد. بازار الکترود در آینده، چین فضای بزرگی برای توسعه فولادسازی با فرآیند کوتاه دارد که به توسعه الکترود گرافیتی برای EAF با فرآیند کوتاه کمک می کند. پیشنهاد می شود که شرکت های پیشرو در زمینه الکترود گرافیتی باید متمرکز شوند.